Sistema Scrittore Trading Software

Il concetto di fondo è che, se non siamo in grado di prevedere con precisione la nostra performance, e come non possiamo influenzare come i mercati si comporteranno, dovremmo almeno esercitare il controllo su quelle variabili che abbiamo in realtà il controllo di. E questo è il rischio che noi, come i commercianti prendiamo quando si entra in una posizione. Pochi, se del caso, hanno la possibilità di visualizzare i loro portafogli nel suo complesso e ancora meno sono in grado di ottimizzare l'utilizzo del capitale. I commercianti e gli investitori devono passare da una vista difensivo o reattiva di rischio in cui si misurano rischio per evitare perdite, per una postura offensivo o proattivo in cui i rischi sono gestiti attivamente per un uso più efficiente del capitale. Nessun insieme di regole indicatore potrà mai fare soldi nel trading dei futures. Così dimenticare frattali, coccodrillo, tartarughe. onde, cicli, ecc Il miglior questi e tutti gli altri indicatori, tra le medie e sblocchi in movimento, lo farà è quello di farvi pareggio e nel peggiore dei casi soffiare il conto. La chiave è nel vostro rischio e gestione del denaro. In combinazione con il rischio gestione sana e denaro ho potuto anche invertire la dichiarazione di cui sopra: quotANY insieme di regole indicatori farà soldi in futures trading. quot Scegli un chiaro trend following indicatore. Uno che una di 8 anni potrebbe dirvi se è lungo o corto. Gli indicatori di tendenza seguendo solo funzioneranno. Se si deve pensare per più di 1 secondo se è lungo o breve, non è abbastanza chiaro. Stick per 1 indicatore 1 lasso di tempo. MAI pagare qualsiasi prezzo per altri sistemi popoli. Essi non funzioneranno. INGRESSO: decidere se si desidera utilizzare ripristini o ritracciamenti. Vi consiglio di inversioni. Gestione del rischio: Trading 1 solo contratto in un momento ti farà fallire. Assicurarsi che si sta ben capitalizzato. Questo non è un gioco per coloro che non lo sono. L'unico modo per vincere al trading sui futures è per voi di essere più grande (avere più posizioni) quando sei posizioni di destra e meno quando si sbaglia. Questa è la chiave alla negoziazione. Mantenendo lo stesso numero di contratti per ogni commercio ti farà fallire. Variando dimensione del contratto è la cosa più importante che si deve fare, se si vuole avere successo. Acquisto e di vendita con lo stesso numero di contratti sarà nella migliore delle ipotesi, si porterà da nessuna parte e nel peggiore dei casi, si spazzare via nel lungo periodo. È possibile variare le vostre posizioni con le seguenti: 1) Scaglionare fuori dei vostri commerci quando sbagliato (Phantom of the Pits sottolinea che si dovrebbe lasciare che il mercato dimostra di correggere invece di lasciare che dimostrarvi il contrario colpendo il tuo stop loss). Il mercato va contro la voce (.). Ma aspettate a tutte le vostre posizioni quando destra. 2) Assicurarsi che il vostro obiettivo di profitto è più grande punto di stop loss. Gestione del denaro: Non lasciare mai un vincitore diventare un perdente. Regolare le fermate come il mercato si muove con te. TREND: solo Usa tendenza seguenti indicatori. Vi consiglio di media mobile 2 linee e break out. ----- Scegli il lasso di tempo più breve con l'indicatore di tendenza più lungo. Principi di Money Management: Mentre la gestione del rischio affrontato principalmente a massimizzare i profitti utilizzando dimensione del contratto, offerte di gestione del denaro principalmente di ridurre al minimo le perdite con fermate, così come si mostra quando prendere i profitti. Entrambi sono strettamente intrecciate tra loro. Non è possibile avere tutte le regole di rischio, ma senza regole di gestione del denaro, e viceversa. Ho dato si regola 1, che dice di scaglionare le perdite di arresto, e qui è molto importante principio che si deve imparare a Gestione del denaro: 80 dei vostri profitti verranno da 20 dei vostri commerci (principio di Pareto). Cosa voglio dire con questo diciamo stiamo giocando il gioco del 5050. Così 50 dei nostri commerci saranno perdenti. Non c'è modo di evitare e noi cercherà di mantenere tali perdite piccole scaglionando le nostre fermate con contratti multipli. L'altro 50 non sono tutti andando essere grandi vincitori. Da quella 50, circa la metà sarà dove realmente rendere il vostro denaro e il resto pagherà per le perdite. E 'simile alla gestione di un'impresa. 80 dei vostri clienti pagheranno i costi per la gestione del business e il 20 sarà la ragione si è in affari. Perché è che si avrà commerci dove siete in questo inizialmente, ma che tornerà e diventare solo piccoli vincitori. Questo va bene, non si sarà mai in grado di prevedere l'uscita perfetto esatto per un commercio, ma si può vedere dove è il problema. Se non capitalizzare su quel 20 di mestieri dove il prezzo appena continua ad andare nella vostra direzione, si finirà solo coprire le perdite e non sarà possibile ottenere da nessuna parte. Ecco un esempio: 50 mestieri sono perdenti immediate, ma continuava a piccoli utilizzando fermate 30 mestieri sono vincitori moderate 20 mestieri sono grandi vincitori 50 perdendo mestieri x media di 4 punti a 200 punti 30 trade vincenti x media di 8 punti a 240 punti 20 trade vincenti X media di 20 punti a 400 punti Risultato netto: 440 punti Quindi, se noi non resistere per quei 20 punti su ciascuna di queste trade vincenti, ci sarebbe probabilmente solo rompere anche dopo aver pagato le commissioni, e non stiamo sicuramente andando tutto questo disagio per rendere il broker ricchi, giusto Così, mentre regola 1 affrontato con taglio perdite, regola 2 si occuperà di quando uscire. con un utile Questo è di solito la più difficile delle regole da quantificare. Entrare in una posizione è elementare. Uscita per una perdita, previsto. Ma quando si fa a prendere i profitti Per un trader questo può essere molto difficile. Hai inserito la vostra posizione, seduto lì mentre il mercato è stato ticchettio avanti e indietro, e ora finalmente si sta mostrando un piccolo profitto. La tendenza naturale sarà quello di prenderlo. Vuoi essere di destra Certo, a volte si cattura l'alto prima che ripercorre, ma quando si arriva in una abitudine di fare questo, si dovrà perdere il grande trenders e vi maledicono e stomp intorno e non c'è niente che tu possa fare se non pregare esso ferma e sai cosa e 'abitudine e vi perdete tutto. Davvero una triste storia, ma per fortuna ci sono molte più curve da dove sono venuti, così non si preoccupi. Va bene, torniamo al nostro esempio. Il mercato passa, e ora sta mostrando un piccolo profitto. Qui è dove la vera prova del vostro nervo si giocherà. Dove tutti gli altri operatori sono in corso per cercare di spaventare voi dalla vostra posizione, in modo che possano entrare. Volete sapere quando No, certo che no. Nessuno sa per quanto tempo una posizione andrà in una direzione. Questo è dove le dimensioni posizione ancora una volta gioca un ruolo cruciale. Che cosa accadrà se si inserisce con una sola posizione Bene, quando si esce, questo è tutto. A questo punto aspettare per un altro mestiere. E se si tenta di tenere fuori per il commercio grande, si avrà molto più perdenti o di pareggio compravendite. Con contratti multipli, si hanno molte più opzioni. In primo luogo, avere un obiettivo di profitto che è più grande di i punti di stop loss. È importante che sia grande. Si può capire perché nell'esempio di cui sopra. Questo è dove si esce alcune delle tue posizioni per il profitto. Ora, con l'uso di trailing stop, che si sta per sedersi e cercare di andare prendere un grande passo. Si sa mai quando accadrà, ma è fondamentale che si è lì quando succede. Quindi, prima di continuare, qui è la regola 2. Resta con tutte le vostre posizioni fino a quando si incontrano l'obiettivo minimo profitto. Uscire da una parte del vostro commercio presso l'obiettivo minimo profitto. Tenere il resto con un trailing stop per sfruttare enormi trenders. Utilizzare una sosta pareggio di non lasciare mai un vincitore diventare un perdente. I mercati sono in corso per cercare di spaventare voi fuori delle vostre posizioni. Non lasciare che. Questo è quando si è a destra e non potete permettervi di non capitalizzare su questo. Se si ottiene fuori presto, anche se hai fatto un piccolo profitto, è una perdita. La paura e l'avidità sono emozioni provate quando non si dispone di norme specifiche a posto. Seguire le regole, e l'unico modo per avere fiducia in loro è quello di testare loro. Cerchiamo quindi di abbattere tutti i principi di gestione di denaro dal punto di entrata: Hai inserito uno scambio con 4 contratti (freccia verde). È subito inserire i ordini di stop loss (linee rosse) nel mercato. Lo facciamo perché il mercato andrà a dove andrà, con o senza di te. Mantenendo le fermate nella tua testa non vi aiuterà se il mercato inizia a correre contro di voi. Abbiamo seguito la regola 1 e sfalsati nostre fermate come si può vedere con le linee rosse, ora aspettiamo. Beh non puoi vincerle tutte. Il mercato ha ripercorso e tirò fuori la pausa ancora ferma. Se il mercato è molto volatile e si vuole davvero tornare in questa posizione allora bene, ri-entrare. Vi consiglio di aspettare il vostro prossimo ingresso, tuttavia il momento di venire a Papa I restanti 2 fermate mostrano ora alcuni gravi profitto, e avremo il nostro trailing stop (come si vede in blu) proprio lì per prenderla in caso di rovesci di mercato . Dove collocare che trailing stop Ecco alcune idee: la prima dovrebbe essere messo appena sopra il vostro obiettivo primo profitto. Poi il mercato può invertire un po '. Se continua a tuo favore, mettere la fermata appena sotto quel ritracciamento. Ogni ritracciamento che contiene è un buon posto. Ora, se, sulla base di ricerche, si è visto che enormi si muove come questo sono di solito x zecche, e ora abbiamo fatto quella mossa dimensioni, non c'è niente di sbagliato con l'assunzione di profitti qui, prima che il mercato ripercorre. In realtà io lo consiglio, ma appena non saltare la pistola in qualsiasi mossa. È inoltre possibile rimuovere più 1 contratto qui e tenere fuori l'ultimo sul trailing stop o attendere la chiusura. Ci sono infinite possibilità e non c'è modo quotperfectquot. L'obiettivo principale è se sta andando la tua strada, fare tutto il possibile per essere parte dell'azione. Molti sistemi di money manager commerciali di successo che fanno prendere le stesse commerci senza cercare di misurare contesto di mercato. La dimensione del commercio è determinata dai parametri di gestione del denaro che ancora una volta sono le regole sistematizzati. Non cambiano dal commercio al commercio. Si potrebbe anche costruire regole per reagire in modo diverso a diversi contesti di mercato. Sarebbe parte del sistema. Sistema o commerciali meccanici non si limita a nulla, ma un insieme di regole che governano ogni decisione di trading. Queste regole vengono decise prima mano. Questo esempio presuppone inoltre che si ha un sistema che fornisce un bordo mercato. Ciò presuppone inoltre che l'operatore ha la capacità di seguire correttamente il sistema. Entrambi sono grandi ipotesi. Un sistema avrà trade vincenti e perdere i mestieri, ma i trade vincenti sia dal loro numero o la loro dimensione, farà per i perdenti e lasciare un profitto. Da questo scenario il commerciante deve operare nello stesso modo per ogni tradeenvironment. Heshe ha un vantaggio. Se il bordo è utilizzato nello stesso modo ogni volta su un grande insieme abbastanza, verrà realizzato un profitto. Il commerciante si comporta come la casa in un casinò. Il bordo lavora per lui. Si applica il bordo allo stesso modo più e più volte. Mentre si sa certa azione di mercato produrrà trade perdenti, si sa anche che i mestieri vincenti superare questo. Se non si desidera il vostro giudizio intralcio. Se qualcuno ti 7-5 pagava ogni volta che si correttamente indovinato teste ma solo 4-5, ogni volta che le code correttamente intuito, non sarebbe sedersi flip o gettare in alcuni code congetture. Si potrebbe sedersi e indovinare la testa fino a quando non ha avuto tutti i soldi che voleva. Se è possibile determinare in modo corretto contesto di mercato, allora si dovrebbe lavorare che nel vostro sistema. La maggior parte dei buoni sistemi hanno meno di tre parametri, filtri, ecc sono molto semplici che si aggiunge alla loro robustezza. - Le emozioni possono essere gestiti, ma non controllati - visualizzare ogni commercio solo uno di una serie di probabilità - (.) Sapere perché si prende un mestiere e che cosa deve accadere per voi di rimanere in essa. Se non riesce a succedere - uscire anche se il vostro arresto non è stato attivato. - Non si può avere l'uno senza l'altra. Non è il sistema (e io disprezzo quella parola quando si tratta di negoziazione) che fa il commerciante, è il commerciante che rende il sistema. - Importante: la capacità di commerciare senza un bias o opinione per la direzione del mercato (NO EGO), e rendersi conto che non esiste una cosa come la overboughtoversold, e nessun prezzo è troppo alto per acquistare o troppo bassa per vendere. È inoltre necessario imparare ad apprezzare le perdite come hanno appena ti mettono un passo avanti verso un commercio vincente (s) e non sono altro che il costo di fare business. - Prendo gli stessi mestieri ogni giorno, ma come riesco ogni commercio dipende dalla mia lettura dell'ambiente (discrezione). Non si può scambiare la stessa dimensione esatta e uscire nello stesso modo per ogni tradeenvironment. Ad esempio, un mercato con un trend richiede un approccio diverso rispetto a un mercato gamma limitata. Alla fine si riduce alla vostra capacità di leggere l'azione dei prezzi e adottare il piano di gioco per le condizioni attuali - e quindi eseguire. E tutti voi 1-lotto commercianti là fuori meglio ripensare il tuo approccio di negoziazione 1-lotti è un gioco sciocchi (.). Tu sei molto meglio di negoziazione 3 ESNQ di quanto si sta operando 1 SPND. Ill fare la stessa sfida per i commercianti 1-lotto che il mio mentore ha fatto a me quando ero un commerciante 1-lot - commercio Ill 3 NQES al 1 NDSP e ben vedere chi vince. L'ho portato fino a questo e ha pulito il mio orologio. Non ho scambiato 1-lotti da allora e non sarà di nuovo. Trading è tutto di gestione - te, i tuoi soldi, il tuo atteggiamento e la vostra posizione. Non si tratta di previsioni, previsioni o opinioni. Non si può imparare a guidare una macchina senza essere al volante - e non puoi imparare a scambi da solo leggendo un libro, che frequentano una classe o l'acquisto di un sistema. Bob Heisler bheislerswbell rjhtrading Trading System è buono solo se il computer entra automaticamente gli ordini, le fermate e le uscite. In caso contrario, se l'individuo decide di non prendere un commercio il sistema è difettoso. So solo di una persona che è impostato in questo modo. Egli usa un sistema di break out e produce circa 37 trade vincenti. La sua immagine profitto è di un ritorno annualizzato 22. Non ho visto le lenzuola o guardare i suoi numeri. Ma i computer fanno mettere in tutti i mestieri. Qualsiasi sistema in cui un singolo operatore mette in ordine è discrezionale ad un grado. Il partito che dice che è scambiato totalmente il sistema può utilizzare il sistema come una stampella la colpa per i mestieri perdenti. Il sistema che uso è di 80 meccanico e 20 discrezionale. Se perdo è il mio errore, il sistema ha un fattore 20 di perdere, ma devo guardare come il mio errore. Non mi sto incolpando per il perdono, io sto dicendo che la perde è parte del sistema. Ho sviluppato il sistema, quindi il perdono è mio. Se ho fatto tutto quello che il sistema ha detto di fare, e ha preso ogni commercio il sistema mi ha dato, quindi se potessi dare la colpa al sistema la mia percentuale di vincitori perdenti modifiche. Se il mio profitto per il commercio va giù, o se il grafico dei miei profitti ha massimi e minimi inferiori, cerco un problema, non nel sistema, ma in me. Se hai fatto quello che ha detto che il sistema e di aver perso i soldi, è stato comunque un buon mestiere. E 'buono solo perché hai avuto la disciplina per seguire il sistema. Hai la briga di analizzare il commercio dopo la chiusura di vedere il motivo per cui il commercio ha perso c'era qualcosa che si fatto vedere Era qualcosa che hai guardato negli Con me, di solito trovo che ho ottenuto pigro e fatto fare i compiti. Ho pensato che perché ho avuto successo che ero a prova di proiettile. Non così. Nessuno è a prova di proiettile. Auto, l'ego, e il bisogno psicologico di essere di destra sono i commercianti discrezionali incubo peggiore. L'altro problema è quelli sistema di credenze. Tenendo conto di tutto, credo ancora che il cervello umano è il miglior computer mai sviluppato. La cosa che la gente dimentica è che il cervello vede nelle immagini e non nei numeri. La prima cosa che la maggior parte dei commercianti vogliono sapere è a erano ottengo in e quanto farò. Si tratta di ipercomprato o ipervenduto. Il volume è verso l'alto o verso il basso volume è. Iniziano a vedere i numeri e capire. Iniziano i test indietro, cominciano utilizzando indicatori che essi non capire. Guardano al passato piuttosto che al futuro. Sbagliato, guardare l'immagine e vi dirà tutta la storia. Come una road map. Un buon commerciante può prendere quasi tutti i sistemi, astro, il volume, Eliot, Gann, anche un po 'di Larry Williams cose e fare una buona vita. Lo fa perché al di fuori del sistema che sta guardando il grafico e quella foto è quello che fa scattare la sua decisione finale. Come tutto nella vita, è necessario visualizzare ciò che si vuole realizzare prima di poter arrivare. Trading è un business. È necessario un piano per tutti i giorni che si prenderà cura delle contingenze che potrebbero sorgere. Con la corretta pianificazione ci sono poche sorprese. Non otterrete ricchi durante la notte, ma si sarà in grado di arrivare. Molti lo hanno fatto. Ira. Imparare a scambi il bordo di entrata del mercato, seguendo l'azione dei prezzi. Inoltre, significa solo utilizzando i mercati molto liquidi con una gamma quotidiano e movimento che è coerente con la loro capacità di resistere a prelievi di credito che il loro account permetterà. Non facile Ora, le persone intelligenti con programmi informatici sofisticati e di tutti gli altri fattori necessari al commercio un sistema, con tutte le sue implicazioni, deve avere un conto bancario o altri popoli soldi di dimensioni sufficienti per il commercio. La maggior parte di questa lista sono i singoli operatori economici che non hanno il denaro o sistemi. Se non possono commerciare con discrezione, non possono operare a tutti. Pertanto, ne consegue che mezzo efficace per il commercio di giorno è per il piccolo ragazzo e sistemi, indicatori e altri, sono per coloro che, per così dire, dal vivo a giocare, piuttosto che giocare per vivere. Bill Eykyn t-bondtrader - Quale strategia di gestione del denaro si adatta meglio il vostro profilo di rischio In termini generali, la tua curva di equità più stabile, il più aggressivo si può essere nella vostra strategia di gestione del denaro. Dovrebbe venire come una sorpresa per coloro che hanno studiato ottimale f, che può essere aggressivo nella sua dimensione della posizione. Pertanto, per applicare correttamente tale strategia dovrebbe essere applicata a sistemi con risultati commerciali molto stabili. Sistemi con rapporti Sharp sopra 2, ritorno Rapporti ritracciamento sopra 8 e K-indici riportati sopra 2.5, sarà (in termini generali) soddisfare la nostra condizione di trading stabile. Ora nel settore commerciale mondiale è molto raro che i sistemi generano questi risultati. Per aiutare a concentrarsi sulle strategie di gestione del denaro appropriate che si inserisce la maggior parte dei sistemi di trading, prendere in considerazione la strategia meno aggressiva prima di passare la strategia più aggressiva. In termini generali iniziano con il frazionale fissi e strategie di F-Secure prima di passare diluito F e la strategia di gestione del denaro f ottimale ultra aggressivo. Questo vi farà risparmiare una grande quantità di tempo e fatica quando si verifica alcuni dei più popolari strategie di gestione del denaro. Trading Metafora: Trading è come guidare. Dove vuoi andare, ecc il quothow molto vuoi makequot metafora, dipende da me. Quanto velocemente voglio andare bene, quanto rischio voglio prendere, ad esempio, biglietti, incidenti e simili o nel commercio, quanto velocemente cosa voglio raggiungere i miei obiettivi. Quanto usura sulla mia macchina (io e tutti intorno a me) Voglio incurr ho potuto indossare le mie pause e pneumatici fuori da avviare e fermare ad ogni semaforo - cioè di entrare nel mercato, scegliendo troppo stretto di fermate o uscite. Che cosa succede se non ho mai arrivare dove sto andando Avere ho preparato una tabella di marcia (piano di trading) con punti di controllo. Un'idea a basso rischio è un'idea con una aspettativa positiva che viene scambiato in modo tale da consentire le peggiori condizioni possibili nel breve periodo in modo che si può ottenere l'aspettativa di lungo termine. D: Percentuale modello di rischio (ad esempio, utilizzando 2.0 di voi capitali per la posizione dimensionamento): se un commercio si muove a tuo favore si aggiungono ulteriori contratti in diversi mercati o la stessa A: Si potrebbe semplicemente decidere di mantenere un rischio costante. In questo caso, di modificare il suo arresto in base al sistema e staccare (ridurre) i contratti quando il rischio ottenuto al di sopra del livello che ha voluto mantenere. D: Qual è quotbetterquot matematicamente, a 20 possibilità di vincere un dollaro o un 10 possibilità di vincere due In ogni caso l'aspettativa è di 20 centesimi, ma non sono chiaramente lo stesso. - Perché non la stessa A: Domanda compresa la piena sfondo: In una intervista in azioni amp Commodities lei ha descritto un semplice gioco di dimensioni posizione (60 vittoria, 40 perdita e l'aspettativa di 1.2). L'aspettativa è 0,61 - 0,41 0,2 o 20 centesimi per ogni dollaro rischiato. Ho subito iniziato cercando di ricavare la dimensione ottimale scommessa. In consultazione con i miei colleghi abbiamo rotto il problema un po ', derivato alcuni obiettivi intermedi ed è venuto via con un paio di risultati: 1. Il primo problema è stato quello di definire quotoptimalquot. Abbiamo deciso che ottimale significava quothighest ratioquot remunerazione del rischio. Bene quotrewardquot era ovvio ma. 2. Così il secondo problema era riskquot quotdefine. Si fa a definire il rischio come la probabilità che si verifichi un certo risultato o si fa a definire il rischio come la varianza dei risultati possibili aka la deviazione standard o si usa qualcosa di diverso ancora una volta Abbiamo trovato questo problema intrattabile e abbiamo deciso di affrontare da una diversa angolazione. 3. Ci deve essere qualche tipo di funzione che definiscono betsize ottimale - ma quali sono le variabili indipendenti abbiamo ipotizzato che il sistema avrebbe dovuto lavorare indipendentemente da quanto denaro è stato coinvolto in modo che il betsize non poteva essere risolto, che doveva essere una sorta di percentuale. In secondo luogo, non poteva essere basata solo sulla aspettativa del sistema sottostante. Considerate i seguenti due giochi: un gioco con un 50 possibilità di un 3: 1 vittoria e 50 possibilità di un 1: perdita 1 ha una aspettativa di 0,54 0,50 2 No, l'aspettativa è 0,53-0,51 1,50 o 1,50 per dollaro rischiato. Un gioco con 100 possibilità di un 1: 1 vittoria e 0 possibilità di una perdita ha una aspettativa di 12 2 No, l'aspettativa è 1,01-0 1,0 stessa aspettativa, ma molto diversi betsizes ottimali. In ciascuno di questi casi, il criterio di Kelly definisce la dimensione scommessa ottimale - (. I. e per il massimo ritorno solo). Siamo tornati ad essere messo in difficoltà, ma almeno adesso potremmo indicare chiaramente il problema centrale: Che è quotbetterquot matematicamente, a 20 possibilità di vincere un dollaro o un 10 possibilità di vincere due In ogni caso l'aspettativa è di 20 centesimi, ma non sono chiaramente lo stesso. Come definirebbe quotbetterquot Qui il vostro fattore di opportunità avrebbe fatto la differenza fondamentale. Se si aveva solo una possibilità, Id desidera che il 20 opportunità. Se si dispone di un numero illimitato di possibilità e non c'era alcun costo per giocare, andrei fare alcuna differenza a meno che non vi piace più premi nel qual caso youd vogliono ancora il 20 opportunità. Attualmente stiamo perfezionando alcuni software in grado di rispondere alla domanda di dimensione ottimale scommessa per voi e per aiutare a determinare quali ottimale significa per voi. Esso sarà incluso con un nuovo rapporto di gestione del denaro che stiamo progettando di offrire al più presto. D: Supponiamo di avere un conto di 10.000 e desiderate operare utilizzando la volatilità. L'utilizzo di un esempio simile al Vans libro, dire che si desidera acquistare un 50 azionario con un ATR di 4. Si sceglie di impostare una sosta a 3x volatilità e si rischia 2 o 200.00. Se ho ben capito la tua logica, questo significa che è possibile acquistare solo 20012 o 16 azioni e rimanere entro le linee guida. Ora qui è la mia vera domanda. Se si imposta la sosta a 3x la volatilità, ma trovare statisticamente che Van sia corretta, e in media ci si ferma fuori a 1.5x volatilità, allora si potrebbe aumentare il rischio a 4 e ottenere gli stessi risultati. In qualche modo questo sembra matematicamente equivalenti, ma logicamente penso che gli incrementi di rischio complessive. A: La volatilità non ha nulla a che fare con la fermata. Se l'ATR è 4 e la vostra allocazione 2 è di 200, allora si dovrebbe acquistare 50 azioni. Se si utilizza una allocazione 2 rischio (cioè 200), e il vostro Stop è uno stop di tre volte la volatilità, allora si dovrebbe acquistare 16 azioni. Rischio e la volatilità non sono la stessa cosa per il dimensionamento di posizione allocazioni. Dal momento che questo è il caso, la logica è sbagliata. Si sarebbe probabilmente utilizzare solo una allocazione volatilità quando si sta utilizzando uno stop molto stretto come un dollaro. In questo caso, si sarebbe di 200 azioni, in modo da una dotazione 2 volatilità dei 50 è più sicuro. In poche parole, la posizione di volatilità dimensionamento è totalmente indipendente dalla vostra fermata. Si si mantiene stessa fermata, appena formato il vostro posizioni basate sulla volatilità. Se si utilizza dati di stock, quindi io lo consiglio vivamente una sosta volatilità. Id TRAIL una media mobile 45 giorni. Lei ha dichiarato che un piano di buona gestione del denaro dovrebbe comportare il rischio di una percentuale del capitale totale e che la volatilità dovrebbe essere anche una percentuale del capitale totale. In che modo una volatilità misura in modo che si tratta di una percentuale del totale Risposta del patrimonio netto: Si potrebbe misurare la volatilità in base a una media mobile esponenziale 10 giorni di ATR. Diciamo questo è 3,00 Così, per 100 parti delle azione è 300. Se si dispone di 100.000 e ha voluto scambiare un algoritmo 1 volatilità, si potrebbe esporre 1000 a volatilità. Dal momento che la volatilità è di 300 per 100 parti, si potrebbe avere 333 azioni. --------- 80-90 dei commercianti perdere - 10-20 sono vincitori coerenti. ---------- Van Tharp: 3 algoritmi mm (minimo sarà presa): 1) 1 del patrimonio di base: a) (di capitale di base - Totale di rischio in circolazione) 0,01 xb) il valore x di arresto iniziale Nr. . I contratti I 2) nuovo rischio limitato (rischio totale 0, il valore y di arresto iniziale Nr contratti II 3) la volatilità in corso (10 giorni MA di ATR): max 2 di equità ---------- La mia tappa iniziale ho posto molto vicino a volte per chiudere ma statisticamente funziona e ho sempre limito le mie perdite di quantità molto piccole quando ho torto. Il mio arresto iniziale è posto 1 tick al di sotto dei giorni precedenti basse. Come lo stock sale Muovo le fermate per proteggere costantemente il mio profitto. Io allentare mie tappe alcuni come lo stock si muove in modo da non ottenere fermato fuori dalle fluttuazioni generali, ma io in genere tenere ferma con in 10 - 15 di cui lo stock si chiude. ---------- Usa aspettativa di sapere cosa vuol dire essere sbagliato dieci volte di fila in un buon sistema. Trading ProgramSoftware è difficile perché la maggior parte dei fornitori di soddisfare il modello di prevedere il mercato e dare alla gente quello che vogliono. Mercato dei sistemi Wizard - Heres un candidato Mark Johnson mjohnsonnetcom17com 19970421 misc. invest. futures Ecco il risultato del test di una procedura guidata sistema di mercato. E 'redditizio, con una media di un tasso composto di crescita del 65 per anno per dodici anni (guadagno netto 420x in 12 anni). E 'scambiato una quota iniziale di 100K e corse il capitale fino a 42 milioni dopo dodici anni. Il sistema si trova a pagina 60 di LeBeau e Lucass libro, ComputerAnalysisoftheFuturesMarket. Purtroppo questo significa che il sistema è inaccettabile per Andrew St. John Goodwin, il creatore di questa discussione notizia. Ah bene, ha senza dubbio ha accumulato sistemi migliori in ogni caso. Tuttavia, questo potrebbe forse essere utile per quotdiversication attraverso un certo numero di sistemi diversi, quot che è essa stessa un principio Wizard mercato. Alcuni dettagli circa le mie prove: ho usato commissioni 50 per contratto per andata e ritorno ho usato lo slittamento di 4 tick per contratto per andata e ritorno (per esempio, nel marco tedesco, 1 tick 12,50 in modo che il commissionsslippage in DM è 100.00contract) ho provato dal 01 Gennaio 1985 al 18 aprile 1997 (Venerdì scorso) ho testato il sistema sui 25 mercati che io stesso capita di commercio nel mio account proprio futuro con soldi veri. Questi sono i mercati per i quali ho sempre continuo, up-to-date file pronti per il test dei dati: BP C CD CL CT DM DX ED FY HG HO HU JO JY KC LB MB MP NG SB SF TB TU TY US ho usato un Wizard mercato regola quotmoney managementquot: rischiare sempre esattamente 2,6 del totale (chiuso aperto) conto capitale su ogni commercio. Ho usato il pacchetto software quotTrading Recipesquot da RW Systems per eseguire i test ho iniziato il conto di prova storica a 100K. Puoi contestare se questo è troppo (o troppo poco) per avviare simultaneamente negoziazione 25 mercati a termine. Ma questo è quello che ho fatto. File: LEBEAU. GO Data: 21 Apr 97 Perdita netta vittoria 42.053.156 capitale richiesto 36.143 Percentuale vince 41.6 Data delle Necessità 850.404 compravendite, commerci Respinto 1427 0 Vittorie 594 153.3M totale Slpg Commssn 24,733,183 Perdite 833 111.2M capitale iniziale di 100.000 Lungo vittorie 346 94.867.737 richieste di margini, Max 0 0 perdite lunghi 427 52.638.274 Max strumenti tenuti 13.617 970.404 corto vince 248 58.478.932 Giorni Vincere, perdere 1630 1424 perdite a breve 406 58.655.237 aspettativa, Kelly 22.1 11.4 Max Vittorie consecutive 8 15.950 Comp. Anul. ROI, ROI 65,0 42.053,2 Max perdite consecutive 14 9.202.127 grande Vincere commerciale 5.325.899 Data di inizio, Data fine 850326 970.418 Più grandi Losing Commercio 1,183,200 Articoli totale scambiato 217.623 mediamente vincente commerciale 258.159 MAR Rapporto 1.38 media Perdere commerciale 133.606 nuovi livelli, Percentuale 269 8.8 Avg Win Media perdita 1.93 Max drawdown da, 46.95 15.76M su 891.101 a 960304 Longest drawdown 1,39 anni 950.707 a 961.125 Heres il curvequot quotequity. Per brevità Ive ha incluso solo 6 letture azionari all'anno questo mantiene la lunghezza del messaggio gestibili piccola. Non c'è niente di sinistro qui Im solo quotsaving bandwidthquot come l'espressione Usenet va. 850201 100000,00 850401 97830,15 850603 114061,95 850801 128820,94 851001 138293,08 851202 169813,23 860203 216806,97 860401 288582,59 860602 285737,25 860801 254516,64 861001 230563,89 861201 243111,95 870202 327757,22 870401 328005,34 870601 416479,59 870701 400805,09 870803 471144,72 871001 498039,31 871201 678973,75 880201 755799,69 880401 714359,19 880601 688729,88 880801 1067212,50 881003 1039365,00 881201 1201548,50 890201 1363686,00 890403 1484712,38 890601 1684390,50 890801 1887812,75 891002 1256556,75 891201 1103038,00 900201 1820179,38 900402 1966021,63 900601 1868241,38 900801 2269144,75 901001 3050966,25 901203 3390288,25 910201 2887254,25 910401 2751789,75 910603 2450820,50 910801 2247085,50 911001 3246755,00 911202 4257608,50 920203 6582033,00 920401 5058539,50 920601 5094387,50 920803 8523964,00 921001 10232035,00 921201 8946255,00 930201 8634425,00 930401 10871372,00 930601 10686823,00 930802 11951045,00 931001 11933584,00 931201 10493555,00 940201 10365359,00 940401 11514206,00 940601 12596234,00 940801 17350238,00 941003 14743892,00 941201 17446028,00 950201 15582884,00 950403 24957432,00 950601 30482370,00 950801 28926444,00 951002 23099142,00 951201 25886892,00 960201 27243478,00 960401 27255586,00 960603 31130510,00 960801 29642532,00 961001 27338004,00 961202 37941076,00 970203 36292488,00 970401 43538832,00 970.418 42.153.156,00 Nell'articolo ubchi2aol (UBCHI2) scrive: sono un operatore professionale hedge fund alla ricerca di alcuni nuovi sistemi tecnici. Se si conoscono le regole di un sistema Wizard, e-mail una descrizione e sintesi statistica dei risultati. Se si estrae, vi farò un'offerta in contanti su di esso. Se avete bisogno di privacy, basta lasciare un numero di telefono o e-mail per il mio. sistemi accessibili al pubblico non è accettabile. --Selezionare-- Nessun giorno della settimana, l'espansione della volatilità, breakout del canale, l'oscillatore, il modello grafico a barre o altre metodologie comuni. Solo sarà acquistato un metodo totalmente meccanico. Andrew St. John Goodwin Re: Turtle Trading Seminari Mark Johnson mjohnsonnetcom17com 19950809 misc. invest. futures Nell'articolo kskaggspinn (Ken Skaggs) scrive: Ho appena ricevuto un pezzo di direct mail che mi diceva che per 2500 posso imparare da uno dei Turtles, Russell Sands. Con tutti i soliti avvertimenti, come il motivo per cui è un Tutle successo di andare pubblico, qualcuno sa qualcosa su questo seminario Oggetto: Simulazione del sistema di tartaruga (Re: Che cosa è il miglior sistema) Data: Fri, 14 Apr 1995 18:12:14 GMT Ecco una copia di una e-mail ho messo sulla mailing list omega nel novembre 1994. Nonostante Dave Chamnesss oggetto provocatorio quotWhats il migliore systemquot, io non intendo enunciano, implicano o suggeriscono che il sistema di tartaruga è in alcun modo quotbestquot. Il suo un sistema, una tendenza a lungo termine seguente sistema. È tutto. Qualche tempo fa ho usato Omega RICERCHE sistema Writer Plus (SWP abbreviato) per analizzare il sistema della tartaruga come proposto e venduto da Russell Sands, uno dei quotTurtlesquot originale addestrato da R. Dennis e W. Eckhardt. See the book MarketWizards by Schwager for more of the Turtle story if youre interested in the history. Anyway, because of limitations in the System Writer Plus software, I deviated from Russells teaching in two ways that might be important. 1. Russell adds more contracts onto trades that show a profit, under control of a table of what-to-do contingency instructions created by Richard Dennis. (Adding more contracts onto existing positions is called quotpyramidingquot.) SWP doesnt do pyramiding, so I left it out. In Russells terms, I always traded quotsingle, 1N unitsquot. 2. Russell provides a specific formula for determining how many contracts to trade (one aspect of quotmoney managementquot) which is a function of the equity level in your account on the day you initiate the trade. I didnt do that. I made constant-size bets throughout the year, and I only adjusted my betsize once per year, on December 31, based on the equity in the account on that day. I found it a whole lot easier to program SWP this way its difficult to continuously compute the total equity in an account thats trading multiple commodities simultaneously. Difficult in SWP, that is. With those two deviations, I programmed up the Turtle System in SWP. I used system parameters found on the diskette that Russell provides (Initiation parameter 40, Liquidation parameter 15). I ran a SWP historical simulation of ten years of trading, from 33184 to 33194. (I was using Omegas quot20 yearquot historical data package, which stops at 33194. They promise an update Real Soon Now :-) I charged myself an outrageously high 125 per round trip trade, PER CONTRACT, for commission and slippage. Even at full commission brokerage houses, commission per contract drops quite low when you trade more than one contract at a time. Still, I felt that if the system could show a profit under these difficult testing conditions, it would be a very good sign. I ran the simulation on eight commodity markets. Russells data indicates the Turtle System is weak in the grains and the meats, so I left them out. The markets I used were Crude Oil Japanese Yen Coffee (Note that the monster coffee Deutsche Mark trend of 1994 took place AFTER Orange Juice 33194 and so was not included Swiss Franc in the simulated trading) 30 Year T Bonds British Pound I staked myself to 100 grand and started the historical simulation of trading. What were the results Heres the yearly equity statement: DATE TOTAL EQUITY OPEN TRADES CLOSED TRADES 033184 100000.00 0.00 100000.00 123184 151390.00 25990.00 125400.00 123185 414672.50 200176.25 214496.25 123186 542322.50 143495.00 450117.50 123187 1320185.00 422156.25 898028.75 123088 1882528.75 202292.50 1680236.25 122989 2608198.75 646685.00 1961513.75 123190 5127685.00 -35650.00 5163335.00 123191 8101231.25 2370407.50 5730823.75 123192 10941421.25 166010.00 10775411.25 123193 14214740.00 1428970.00 12785770.00 033194 12901833.75 0.00 12901833.75 The worst drawdown period in percentage terms was December 1990 through August 1991, when total equity dropped from 5,712,182.50 to 3,953,901.25. (A decline of 31). There was also a decline of 24 from July 1993 to February 1994. In the ten year period I simulated, the system made a total of 500 trades. (6 trades per year in each market). The winning percentage was 40: 198 winning trades, 302 losing. Overall, I was pretty pleased with the results. In what is probably a futile attempt, I will try to answer the two most commonly asked questions here, in the naive hope it may reduce the number of repeated repliesfollowups: Q1. Tell me the trading rules of the Turtle system. A1. Buy them from the vendor. He advertises in Futures magazine and Technical Analysis of Stocks and Commodities magazine. Q2. Why didnt you compute Statistic X If you had a brain you would know that Statistic X is vitally crucial for a proper scientific evaluation of a trading system. Your failure to include Statistic X means either that youre hiding something, or youre a nitwit, or both. A2. I typed in what System Writer Plus prints out theres no intent to deceive or mislead. Ill be glad to email you the sequence of trades and the equity stream from the SWP simulation so that YOU can compute Statistic X. Best regards, Mark Johnson HERE IS: Source code for Option Pricing, binomial model Mark Johnson mjohnsonnetcom17com 19950520 misc. invest. technical, misc. invest. futures Heres the Binomial model, used to compute options prices for both American and European style expirations. You can test and cross-check the answers by comparing the programs prices for European options, with a Black-Scholes subroutine. You get what you pay for. You paid zero for this code. Pensaci. void optionval(x, k, r, v, dx, days, n, european, cval, pval, cd, pd) double x current index price double k option strike price double r annual T-bill interest rate NOTE: r 0, not .4fnquot, x) if(k 0, not .4fnquot, k) if((r 0.25)) fprintf(stderr, quotsuspicious interest rate .4fnquot, r) if((v 0.5)) fprintf(stderr, quotsuspicious volatility .4fnquot, v) if((dx 0.3)) fprintf(stderr, quotsuspicious fractional dividend .4fnquot, dx) if(days 0, not 4dnquot, days) if((n 195)) fprintf(stderr, quotsuspicious number of iterations 4dnquot, n) doubln (double) n nd (double) days time nd 365.00 tn time doubln divt 1.0 - (dx time) div 1.0 pow(divt, (1.0doubln)) v0 v sqrt(tn) r0 1.0 (tn log(1.0 r)) u exp( (r0 - 1.0) v0 ) d exp( (r0 - 1.0) - v0 ) du d u ur 1.0 u a (r0 - d) (u - d) q1 a r0 q2 (1.0 - a) r0 set expiration values for index, call, and put sn x pow(u, doubln) divt for(in i0 i--) a si - k ci 0.0 if(ci 0) si-1 si du initialize values for present value of dividend y dx time t0 0.0 rkm 1.0 pdm 1.0 do n iterations of the model while(n 1) if((dx 0.0) (european 1)) goto doiteration adjust for dividend payment for(i0 i back to topThe Best Day Trading Software By Elizabeth Palermo, BusinessNewsDaily Contributor January 31, 2013 01:28 pm EST If yoursquore in the business of day trading, then you probably understand just how important it is to have the right tools to help you maximize your gains and minimize your losses. There are lots of software options on the market that can make your trading more successful, but knowing which one is the right choice for you can be difficult. When choosing a day trading software package, itrsquos important to look for one that offers an excellent trading platform with all the tools you need to make the best possible trades. You should be on the lookout for a program that offers access to real-time market information and the option to receive personalized alerts. The best day trading software will also provide access to a variety of markets. Our sister site, TopTenReviews has done extensive research on day trading software. Here are their top three recommendations for the best day trading software available: First place goes to eSignalrsquos day trading software for its excellent charting and analyzing capabilities, unparalleled mobile applications, and flexible pricing structure. This software may be particularly attractive to those already familiar with eSignalrsquos popular data streaming technology. ChartingTools . This software option provides the very best tools available to support day traders with stock charting, analysis, and scanning. All of the eSignal charts are fully customizable and able to support numerous indicators, including accumulation and distribution, MACD, momentum, volume, and many others. In addition to allowing access to the basic eSignal data feed, purchasing eSignal software enables users to access a wide range of more advanced data options. Resources . This software provides plenty of educational material for your perusal, including seminars, trading education, newsletters, and forums. There is also the option to purchase an additional software product called eSignal Learning to help you advance your knowledge as a day trader. HelpSupport . This software option has lots of options for getting the help you need when you need it. You can contact eSignal via email, telephone, or live chat to get your questions answered by a well-informed representative. Additionally, eSignal comes with training and support built in to its software, so you can search within the programrsquos browser for troubleshooting advice or quickly brush up on formulas, terms, and symbols. Cost . To compare the cost of this product with others like it, visit TopTenREVIEWS here. MultiCharts wins second place for its abundance of tools and charting options and its ability to work with numerous data feed services. This software even allows users to create charts with information from multiple data feeds and can also perform automatic trades with several popular trading platforms. Unlike many of its competitors, MultiCharts offers a range of pricing options, so you can choose the software package that fits your needs as well as your budget. ChartingTools . MultiCharts receives rave reviews for its excellent and highly customizable charting capabilities, including 3D charting. This option also offers a wide array of tools to help with drawing, strategizing, backtesting, and managing data. Custom alerts and advanced analytics are also available through this software. Resources . The resources for this product are not particularly abundant, though MultiCharts does provide several tutorials and an online forum providing information about its product. HelpSupport . MultiCharts offers a range of ways for customers to get access to the help they need. You can contact the company via email, chat, or telephone for both technical and customer support. The software also includes help files and a feedback link. Cost . To compare the cost of this product with others like it, visit TopTenREVIEWS here. NinjaTrader takes third place for its easy-to-use interface, compatibility with many popular data feeds, and affordable pricing. ChartingTools . The control panel for NinjaTrader is refreshingly simple compared to that of many of its competitors. Its streamlined approach allows you to easily keep track of all your strategies, executions, positions, accounts, and much more. The charting options for this software are also comprehensive and highly customizable. In addition, this software offers a number of free features that you may find useful, including automated trading and real-time market scanning. Resources . The resources for NinjaTrade are more limited than some of its more expensive counterparts, but the software does offer live training online as well as a video library in the support section of the NinjaTrade website. HelpSupport . NinjaTrade provides customer and technical support via email and through its support forum. This softwarersquos website also features support guides and software manuals to help customers find the answers to questions about NinjaTrade products. Cost . To compare the cost of this product with others like it, visit TopTenREVIEWS here. Elizabeth writes about innovative technologies and business trends. She has traveled throughout the Americas in her roles as student, English teacher, Spanish language interpreter and freelance writer. She graduated with a B. A. in International Affairs from the George Washington University. You can follow her on Twitter techEpalermo or Google. How to backtest trading systems and avoid curve fitting To judge how well a given trading system should work in the future, we backtest it on past market data. Backtesting applies a set of trading rules to historical data to estimate how those rules would have performed if we actually had traded them. Good hypothetical historical results do not guarantee that a set of rules will work well in the future. However, poor hypothetical historical results almost certainly mean a system should not be traded in real time. The perceived value of backtesting is rooted in the belief that historical tendencies repeat. Traders have been testing strategies on historical data for generations. However, the practice became popular with the advent of personal computers and purpose-built system-testing software. such as System Writer, which evolved into TradeStation. This software and a database of historical data allowed those without a code-writing background to test trading system ideas. The broader understanding and acceptance of trading systems, as well as the frustration many encountered when trying to build trading systems on their own, helped the market of third-party systems flourish throughout the 1990s. Futures Truth is an independent company that has tracked commercially available trading systems since the 1980s. Currently, it tracks more than 500 systems. Futures Truth tests trading systems in real time, not on historical data. This prevents the modification of rules over time and better simulates rule execution in actual market conditions, such as periods of high volatility. According to Futures Truth, only about 45 of the tracked systems are profitable in the long-term, while only 20 have exhibited a good riskreward ratio. However, these numbers likely are better than the broader populationrsquos because only those vendors truly confident in their logic turn it over to Futures Truth for real-time analysis and public critique. So many systems fail because they lack a valid premise. Instead, the entry and exit parameters are derived from data mining. Data mining simply scans historical data for rules that would have worked in the past. Often, such rules are fit precisely to the past and have no hope of working any better than random on unseen data. Instead, system development should start with a theory that can be tested, analyzed and fine-tuned for application. This concept also implies a different perspective on system testing itself: The goal of backtesting is not to produce a collection of hypothetical profit and loss statistics. It is to test the validity of the theory and the accuracy of the rules in capturing the premise. System testing is a multifaceted process from the data, to the time scale, to order entry assumptions, to contract specifics and risk control. Failing at any of these can ruin an otherwise valid test mdash or, manipulating them can generate results that are far superior than what we would achieve in real time. You need to do it right if you hope to validate mdash or when appropriate, invalidate mdash your system. Tools of the trade There are two elements to backtesting: The proper tools mdash software and data mdash and a scientific method to develop systems using those tools. Letrsquos start by looking at the tools of the trade . Many options are available for testing your ideas. They differ in the ease of turning ideas into code and in how they handle the details, which can have a major impact on the results. For example, if a system enters on a limit order, some software records a fill if that price is touched. However, there is hardly a guarantee such an order would have been filled in real trading, nor is there a guarantee it wonrsquot be. Entering on stops guarantees an entry, but not a price. Another issue is recording real prices. While most professionally developed software no longer has this issue, it is still a concern for those who manually test systems in spreadsheets, such as Microsoft Excel. For example, if a system buys on a stop equal to the close plus one-third of the average range over the last three periods, and if the average range is 10, then we are buying at the close plus 3.333. If we are trading the E-mini SampP 500, it trades in 0.25 tick sizes. This means the entry differential must round up to 3.50. A beginning trader may not realize this if manually crunching numbers, and it wasnrsquot too long ago that many professional programs made the same mistake. Over time, such an error could add up to a sizable discrepancy. In the big picture, however, such procedural details are minor. The big issue is data. Circa l'autore